Шифрование инвестиций: точность макропредсказаний невысока, но доход все равно внушителен
На прошлой неделе конференция Token2049 в Сингапуре произвела впечатление. Число участников удвоилось по сравнению с прошлым годом и составило более 20 тысяч человек. Внутри и снаружи зала было шумно и весело, вечеринки проходили с невиданным размахом. Это событие принесло Сингапуру огромную экономическую выгоду, возможно, превышающую любую другую деятельность в истории страны.
Живость индустрии криптовалют резко контрастирует с традиционными финансами. Атмосфера традиционных финансовых конференций часто скучна, а одежда участников однообразна и неинтересна. Они пытаются создать впечатление, что «здесь нечего смотреть», в то время как на самом деле крадут богатство народа через инфляцию. Волатильность — это их враг, поскольку бурные времена раскрывают их истинное лицо.
Далее я рассмотрю несколько важных макроэкономических прогнозов за последний год и проанализирую их точность:
Прогноз на ноябрь 2023 года о том, что Министерство финансов США выпустит больше казначейских облигаций, приведет к росту рискованных активов, оказался верным.
Прогноз на март 2024 года о банковском планировании постоянного финансирования (BTFP) истечет и повлияет на рынок, результат неверен.
Прогноз на апрель 2024 года, что налоговый сезон в США приведет к падению шифрования, оказался верным.
Прогноз движения цены биткойна в мае 2024 года, результат ошибочен.
Прогноз политики Банка Японии на июнь-июль 2024 года, результат неверен.
Прогноз по политике Федеральной резервной системы США на август 2024 года оказался ошибочным.
Прогноз курса доллара к иене на сентябрь 2024 года оказался неверным.
В целом, из 7 прогнозов только 2 оказались правильными, что составляет лишь 25% точности. Но, несмотря на низкую точность прогнозов, мои общие инвестиции все равно приносят прибыль.
Это потому, что, хотя конкретные предсказания событий могут быть ошибочными, если реакция политики соответствует ожиданиям – то есть, если инфляция будет контролироваться за счет печатания денег, портфель сможет извлечь из этого выгоду.
В последние годы, чтобы подавить рыночные колебания, центральные банки разных стран были вынуждены печатать все больше и больше валюты. Это можно явно увидеть из связи между индексом волатильности облигационного рынка (MOVE) и федеральной процентной ставкой, а также из изменений общего объема банковского кредита. С каждым кризисом масштаб необходимого кредитования увеличивается.
Биткойн и шифрование стали клапаном для этих фиатных валют. Пока технология биткойна надежна, он будет продолжать получать выгоду от попыток элиты нарушить экономические законы.
Цель инвесторов должна заключаться в том, чтобы получить биткойн с минимальными затратами. Это можно сделать, зарабатывая биткойны трудом, используя неиспользуемую энергию для майнинга, покупая биткойн с низкопроцентными займами или используя часть своих фиатных сбережений для покупки биткойна.
Получить прибыль в условиях краткосрочной волатильности цен очень трудно. Реальный риск заключается в том, что, когда элита больше не сможет сдерживать колебания, система будет сброшена. В это время все активы упадут в цене, но падение биткойна по сравнению с энергией может быть меньшим.
Что касается будущего, я ожидаю:
Федеральная резервная система продолжит снижать процентные ставки до почти 0%, рост банковского кредитования ускорится.
Европейский центральный банк также снизит процентные ставки и увеличит кредитование.
Китай увеличит кредитование в соответствии с девальвацией доллара.
Давление на повышение процентных ставок в Японии уменьшилось.
Глобальные элиты снова выбирают снижение процентных ставок и увеличение денежной массы для подавления волатильности. Для тех, кто уже инвестировал в шифрование, можно просто наблюдать за развитием событий. Тем, кто держит фиатные деньги, следует как можно скорее вложиться в крипторынок.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
9 Лайков
Награда
9
6
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
PoetryOnChain
· 08-13 23:35
TradFi та группа бездельников ждут, чтобы быть выброшенными.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SmartContractRebel
· 08-11 00:18
Финансист, да? Если ты такой умный, не используй инфляцию для Клиповые купоны.
Посмотреть ОригиналОтветить0
HodlBeliever
· 08-11 00:16
Годовая процентная ставка BTC затмевает все традиционные активы
Посмотреть ОригиналОтветить0
PermabullPete
· 08-11 00:15
Эмм, я думаю, что нужно заниматься миром криптовалют. Различные старческие собрания действительно скучны.
Макроэкономические прогнозы имеют низкую точность, инвестиции в шифрование все еще привлекательны, Биткойн стал клапаном для выпуска фиат.
Шифрование инвестиций: точность макропредсказаний невысока, но доход все равно внушителен
На прошлой неделе конференция Token2049 в Сингапуре произвела впечатление. Число участников удвоилось по сравнению с прошлым годом и составило более 20 тысяч человек. Внутри и снаружи зала было шумно и весело, вечеринки проходили с невиданным размахом. Это событие принесло Сингапуру огромную экономическую выгоду, возможно, превышающую любую другую деятельность в истории страны.
Живость индустрии криптовалют резко контрастирует с традиционными финансами. Атмосфера традиционных финансовых конференций часто скучна, а одежда участников однообразна и неинтересна. Они пытаются создать впечатление, что «здесь нечего смотреть», в то время как на самом деле крадут богатство народа через инфляцию. Волатильность — это их враг, поскольку бурные времена раскрывают их истинное лицо.
Далее я рассмотрю несколько важных макроэкономических прогнозов за последний год и проанализирую их точность:
В целом, из 7 прогнозов только 2 оказались правильными, что составляет лишь 25% точности. Но, несмотря на низкую точность прогнозов, мои общие инвестиции все равно приносят прибыль.
Это потому, что, хотя конкретные предсказания событий могут быть ошибочными, если реакция политики соответствует ожиданиям – то есть, если инфляция будет контролироваться за счет печатания денег, портфель сможет извлечь из этого выгоду.
В последние годы, чтобы подавить рыночные колебания, центральные банки разных стран были вынуждены печатать все больше и больше валюты. Это можно явно увидеть из связи между индексом волатильности облигационного рынка (MOVE) и федеральной процентной ставкой, а также из изменений общего объема банковского кредита. С каждым кризисом масштаб необходимого кредитования увеличивается.
Биткойн и шифрование стали клапаном для этих фиатных валют. Пока технология биткойна надежна, он будет продолжать получать выгоду от попыток элиты нарушить экономические законы.
Цель инвесторов должна заключаться в том, чтобы получить биткойн с минимальными затратами. Это можно сделать, зарабатывая биткойны трудом, используя неиспользуемую энергию для майнинга, покупая биткойн с низкопроцентными займами или используя часть своих фиатных сбережений для покупки биткойна.
Получить прибыль в условиях краткосрочной волатильности цен очень трудно. Реальный риск заключается в том, что, когда элита больше не сможет сдерживать колебания, система будет сброшена. В это время все активы упадут в цене, но падение биткойна по сравнению с энергией может быть меньшим.
Что касается будущего, я ожидаю:
Глобальные элиты снова выбирают снижение процентных ставок и увеличение денежной массы для подавления волатильности. Для тех, кто уже инвестировал в шифрование, можно просто наблюдать за развитием событий. Тем, кто держит фиатные деньги, следует как можно скорее вложиться в крипторынок.